Chi-Hua Chien يوضح سبب تفوق تطبيقات الذكاء الاصطناعي على البنية التحتية

يرى Chi-Hua Chien، الشريك المؤسس لشركة Goodwater Capital، أن تحول “طبقة النماذج” — وهي مستوى البنية التحتية للذكاء الاصطناعي — إلى سلعة قد بدأ بالفعل. ووفقاً لـ Chien، فإن أكبر الرابحين في عصر الذكاء الاصطناعي لن يكونوا الشركات التي تبيع الذكاء الاصطناعي نفسه. وبدلاً من ذلك، يؤكد أن شركات البنية التحتية تتحول إلى سلع بمرور الوقت، مما يترك لشركات التطبيقات فرصة الاستحواذ على معظم القيمة. يركز Chien، الذي حدد عندما كان يبلغ من العمر 27 عاماً ويعمل كمساعد في شركة Accel، الشركة المكونة من ستة أشخاص والتي كانت تُعرف آنذاك باسم The Facebook، الآن على استثمارات تكنولوجيا المستهلك والمحترفين في Goodwater، بما في ذلك MIDI Health وFever وMonzo.

ولدعم أطروحته، يشير Chien إلى أنماط تاريخية من دورات تكنولوجية سابقة، حيث تفوقت قيمة التطبيقات باستمرار على القيمة السوقية للبنية التحتية:

• في عصر الويب، أنتج الداخلون الجدد في مجال البنية التحتية 400 مليار دولار من القيمة السوقية الجديدة، بينما أنشأت شركات التطبيقات 3.1 تريليون دولار، وهو ما يمثل 88٪ من القيمة الجديدة.
• وفي عصر الهاتف المحمول، أنتجت البنية التحتية نحو 700 مليار دولار، بينما أنتجت شركات التطبيقات 3.7 تريليون دولار، مدفوعة بشركات مثل Netflix وSpotify وMeta وUber وAirbnb.

هذا التحول مرئي بالفعل في دورة الذكاء الاصطناعي الحالية. على سبيل المثال، خفضت Google مؤخراً سعر منتج الذكاء الاصطناعي القائم على الاشتراك من 7.99 دولار إلى 4.99 دولار شهرياً. ويشير Chien أيضاً إلى أن الفجوة بين أكثر نماذج الذكاء الاصطناعي تقدماً وما يمكنك تشغيله على هاتفك — والتي كانت سابقاً فجوة مدتها عامان — ستتقلص على الأرجح إلى ثلاثة أشهر خلال العام المقبل. وفيما يتعلق بحالة الرواج المفرط في السوق والنزاعات العلنية بين أصحاب رؤوس الأموال المغامرة، يقترح Chien أن الاحتكاك العلني يعكس تحول عالم الأعمال إلى ظاهرة الميمات (meme-ification)، ومن المرجح أن يشير إلى بلوغ السوق ذروته.

يمتد هذا التركيز على التطبيقات إلى كيفية بناء ثقة المستهلك. يؤكد Chien أن الأمريكيين لن يثقوا أبداً في “تطبيق فائق” واحد — وهو تطبيق يجمع بين الخدمات الاجتماعية والترفيهية والمالية — في إدارة حياتهم الاجتماعية وأموالهم معاً. ويشير إلى وجود فجوة ثقة جوهرية في العالم الغربي بين المنصات الاجتماعية والمعاملات المالية. يقول Chien، الشريك المؤسس لشركة Goodwater Capital: “هناك جدية في المعاملات المالية تختلف تماماً عن تفاهة وسائل التواصل الاجتماعي”. وبدلاً من التطبيقات الفائقة، يرى Chien أن الحدود التالية تكمن في التخصيص. وقد دعمت Goodwater شركات ترفيه مثل Triumph وRitten وFlow GPT، التي تتوسع لتصل إلى 100 مليون دولار و400 مليون دولار و600 مليون دولار من الإيرادات المتكررة السنوية (ARR) من خلال استخدام الذكاء الاصطناعي لتخصيص تجارب المستخدمين. تستثمر الشركة أيضاً في الاتصال بالعالم المادي، حيث تدعم شركة الواجهات Bump التي تتخذ من باريس مقراً لها (والتي أسسها مبتكرو Zenly، التي استحوذت عليها Snap)، وشركة Fever، وهي شركة ترفيه حي مقرها لندن ومدريد وتعمل في جميع أنحاء أوروبا.

لماذا يهم

تشير وجهة نظر Chien إلى أن سوق الذكاء الاصطناعي يتبع نمطاً تاريخياً يمكن التنبؤ به، حيث تتحول البنية التحتية بسرعة إلى سلعة. ونتيجة لذلك، سينتقل الاستحواذ على القيمة الأساسية إلى شركات التطبيقات التي تستفيد من الذكاء الاصطناعي لحل المشكلات المقيدة بالعرض.